Intermediaire markt internationaler dan ooit

MarshBerry publiceert vandaag zijn jaarlijkse marktrapport over de verzekeringsdistributiemarkt in Europa. De M&A-adviseur brengt hierin voor het eerst de Europese Top 20 van intermediairbedrijven in beeld. Deze nieuwe ranglijst biedt naast de belangrijkste cijfers ook analyses van de groeistrategieën van de meest succesvolle spelers in de Europese markt.

De gezamenlijke omzet van intermediairs in de Top 20 bedraagt bijna € 19 miljard. Een toename van ruim 15% ten opzichte van het jaar daarvoor. De grootmakelaars Marsh & McLennan Companies Inc., Aon plc en Willis Towers Watson Public Limited Company domineren nog altijd de Europese markt, maar wat opvalt is de enorme groei van strategische kopers. De Britse makelaars Howden Broking Group Limited en The Ardonagh Group Limited verdubbelen elke /twee à drie jaar hun omzet en zijn de omzetgrens van € 1 miljard al ruim gepasseerd in Europa. Toch is de Duitse GGW Group de echte uitschieter, die in één jaar tijd een omzetstijging van maar liefst 71% laat zien.

Consolidatietrein dendert door Europa
Michel Schaft, Managing Director bij MarshBerry Europe zegt: “Steeds meer intermediairbedrijven onderzoeken de mogelijkheden van fusies en overnames over de landsgrenzen heen. Spelers die eerst nog puur regionaal actief waren, zijn in een paar jaar tijd uitgegroeid tot pan-Europese grootmachten.”

Schaft verwacht dat deze toename in internationale M&A-activiteit aanhoudt: “Strategische kopers, al dan niet ondersteund door private equity investeerders, zijn betrokken in een ware race om internationale platformen. En er zijn geen signalen dat investeerders hun belangstelling in de sector verliezen.” Private equity koopt niet alleen zelf, maar financiert ook de strategische kopers en is goed voor meer dan 60% van de M&A-investeringen in de Europese distributiemarkt.

Internationale kopers in opmars
Volgens cijfers van MarshBerry werden alleen al in Nederland het afgelopen jaar bijna 100 aandelenoverdrachten geregistreerd, exclusief overnames van portefeuilles en eenmansbedrijven. Bij 35% van de transacties had de koper een internationale achtergrond. Na de verkoop door Ecclesia Group vorige maand, zijn 12 spelers uit de Europese Top 20 actief in Nederland.

Alertheid geboden
In dit consolidatiegeweld voelen kleinere kantoren de druk. Is dat terecht? “Nee”, zegt Schaft. “Met een gezond assurantiekantoor zit je in de driver’s seat. Zolang je maar alert bent op de kansen en bedreigingen en daar tijdig strategisch op inspeelt. Want over drie tot vijf jaar ziet de markt er heel anders uit, zowel qua marktverhoudingen als innovatie. ”

Cijfers, trends en inzichten
“Ons marktrapport brengt de grote verschuivingen in beeld en biedt alle inzichten die ondernemers nodig hebben om goed onderbouwde beslissingen te nemen in deze dynamische markt”, zegt Schaft.

Het marktrapport ‘Verzekeringsdistributie in Europa’ is beschikbaar in het Nederlands, Engels en Duits op www.MarshBerry.com/EU.